SpaceX或于近日递交IPO文件

据一名知情人士称，SpaceX 最快将在本周稍晚或下周向监管部门递交首次公开募股（IPO）招股书。这份保密申报一旦提交，意味着埃隆・马斯克旗下这家火箭与通信企业的上市安排将进入实质阶段，计划于 6 月完成挂牌。

这次 IPO 也将成为市场对这笔有望刷新美国历史纪录的大型上市交易热度的一次重要考验，融资规模可能显著超过过往案例。上述人士表示，参与本次筹备的顾问预计，SpaceX 通过 IPO 募集的资金或将超过 750 亿美元，高于此前媒体提到的 500 亿美元水平。公司当前估值约为 1.25 万亿美元，最终募资额与估值预计将在上市前数周敲定。

按照复兴资本提供的数据，如若达到这一募资规模，将超过去年美国全部 IPO 融资金额之和。相关文件或将披露，在上个月以 2500 亿美元收购马斯克旗下人工智能企业 xAI 后，SpaceX 目前处于亏损局面。不过，不少投资机构并不愿意押注马斯克失利，因为他在个人投资者群体中拥有极高号召力和稳定支持者。

该知情人士还透露，马斯克尤其希望普通投资者能够参与此次 IPO 申购。通常情况下，投行在常规 IPO 中只会把约 10% 的发行股份分配给个人投资者；而在 SpaceX 这次发行中，面向个人投资者的配售比例预计会明显提升。两位参与交易的人士表示，这一比例或许会高于 20%，但目前仍未最终确定。这部分个人投资者既包括通过罗宾汉等券商买入股票的散户，也包括银行服务的高净值客户。

SpaceX 还计划不采用多数 IPO 普遍执行的六个月锁定期安排。设置这一规则的目的，原本是为避免内部人士集中出售股票对股价造成冲击。作为一家已运营二十年的非上市公司，SpaceX 累计融资规模约为 100 亿美元，其顾问团队希望防止市场出现大规模抛售。该人士补充称，这项特殊机制目前仍在讨论中，尚不明确最终会要求投资者延后更久出售，还是允许其提前减持。

高盛(835.72, 4.45, 0.54%)、摩根士丹利(165.87, 1.55, 0.94%)、美国银行(48.14, 0.62, 1.30%)、摩根大通(292.4, 2.49, 0.86%)以及花旗的投行业务团队，目前都已参与相关上市筹备工作，尽管尚未获得正式聘任。此前《信息报》曾报道，SpaceX 已就这些投行之间的职责分工展开讨论，不同银行将分别承担不同任务。

针对机构投资者的路演推介，预计将重点围绕三项核心看点展开：已经形成稳定现金流的太空发射业务、持续高速扩张的星链卫星互联网业务，以及其作为轨道数据中心服务提供商的潜在成长空间。上述人士称，马斯克旗下的 X（原推特，现已并入 SpaceX）和 xAI，预计不会在面向公众投资者的宣传中占据核心位置。

责任编辑：郭明煜

新浪财经声明：本消息转载自合作媒体，新浪财经刊登此文旨在传递更多市场信息，内容仅供参考，不构成任何投资建议。

郑重声明：1.依据《证券法》相关规定，严禁编造、传播虚假信息或误导性内容，扰乱证券市场秩序；2.用户在本社区发布的所有资料、言论等仅代表其个人观点，与本网站立场无关，也不构成对您的任何投资建议。用户应基于独立判断，自主决定证券投资并自行承担相应风险。