AI 策略：国产算力崛起与动量择时

谷宇：985 工科本硕背景，十年金融深耕。跨越主观研发、量化投资与 FOF 配置，深谙市场变幻莫测。秉持最纯粹的初心，依托成熟的 ETF 量化动量体系，助力广大投资者捕捉稳健且具竞争力的超额回报。

我怀揣一个简单愿景：唯有先让大家的腰包鼓起来，切实获得盈利，在这条漫长的投资征途中，我的回报方能水到渠成。我们携手共进。

宽基 ETF 策略（数据日 2026-07-08）今日涨跌幅 -0.04%｜当前净值 0.9275｜累计收益 -7.25%

宽基 ETF 策略当前持仓

ETF 综合策略（数据日 2026-07-08）今日涨跌幅 -0.17%｜当前净值 1.0062｜累计收益 +0.62%

ETF 综合策略当前持仓

市场核心异动：今日科创 50 盘中急跌逾 3% 后 V 型反弹收涨 0.73%，振幅达 5.85%，但同期海外算力链（光模块、PCB）受利空重创大幅下挫，而国产算力链却逆势上扬，这种“海外利空不跌、国内利好共振”的极端分化，昭示资金正从“跟随海外”转向“押注国产替代”的定价逻辑重构。

个人体会：当市场呈现“利空不跌”或“利好不涨”的背离时，往往意味着资金正在重估核心矛盾。切勿轻易抄底海外链的暴跌，要敢于在国产算力链的恐慌中低吸，因为趋势的韧性远比单日反弹更值得信赖。

上证指数收报 3970.88 点，跌幅 0.49%；科创 50 逆势上涨 0.73%，振幅高达 5.85%。成交额 2.58 万亿，缩量 159 亿，资金博弈加剧。

领涨：国产算力链（华为昇腾、交换机、液冷）、防御资产（银行、公用事业）领跌：海外算力链（光模块、PCB）、小盘成长（中证 1000 跌 2.22%）

资金从科技股流出，流向低估值防御板块，但非 AI 方向未能有效承接，整体以避险为主。【市场情绪指标】缩量下跌，观望情绪浓厚。

风向已变。地缘政治风险成为短期主导变量，市场从“科技进攻”转向“避险防御”，风格切换需等待中报或政策信号确认。

【每日硬核科普】国产算力链为何逆势走强？核心逻辑：中美算力发展节奏错位。海外英伟达下一代机架 Kyber NVL144 推迟至 2028 年，黑石放弃全球最大数据中心项目，海外链承压。而国内 AI 资本开支仍处上行周期，催化剂来自华为“韬定律”V2 版论文发布及昇腾 950 超节点真机将在 7 月 17 日世界人工智能大会首秀。国产算力链（华为昇腾、交换机、液冷、先进封装）景气度与确定性更高，回调后值得重点关注。

其他策略原理相似。

其实这套“赚慢钱”的逻辑极其纯粹：“择优而处，强者恒强”。一年交易约 10 次，简单易操作，真正适合上班族。

1.选种：在核心资产（黄金、纳指、创业板、180、能化）中优中选优。

2.跑分：每日复盘过去一个月的趋势，谁得分高就选谁。

3.换马：只买第一名，全仓出击！一旦它被超越，立刻无情切换。

4.收割：单日暴涨超 5%？立刻卖出 2/3 落袋为安。

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