AI封锁下的国产突围战

2026年6月12日，美国商务部发布一道禁令，将AI大模型领域的地缘竞争推向新阶段——以国家安全为借口，禁止所有外籍人士使用Anthropic最新推出的Claude Fable 5与Mythos 5模型。该禁令依据国籍而非居住地执行，就连Anthropic位于硅谷的外籍员工也被拒之门外。

仅过一日，智谱便宣布GLM-5.2全面开放，以“前沿智能属于全人类”回应封锁。一方紧闭大门，一方敞开窗扉，这短短三天内的强烈反差，浓缩了中国科技产业在围堵中寻求突破的完整故事。

斯坦福大学发布的《2026年AI指数报告》揭示了一个关键数据：中国顶级大模型与美国顶尖水平差距仅为2.7%。在Arena排行榜的ELO评分中，中美头部机构已跻身同一顶尖梯队。

此次AI禁令对中国科技界而言，既是挑战，更是推动国产大模型与芯片加速自主迭代、抢占全球市场的战略契机。

从“全面防御”转向“战略相持”，从“追赶”迈向“并跑”，中国科技产业的叙事正在被重新书写。国务院《关于深入实施“人工智能+”行动的意见》及《十五五规划纲要》已将AI大模型部署纳入国家战略。政策红利、市场刚需与技术突破——三股力量正加速汇聚。

新时代的机遇，不在旧世界之中。未来五至十年，国家资源将坚定投向“新质生产力”领域；国产替代正从“软性”走向“硬核”，但确定性依然存在；AI奇点将至，智能化浪潮不可阻挡；结构性牛市取代全面普涨，A股正日益美股化，这是属于少数精英企业的盛宴。

增量在何处，机会即在何处。我将继续深耕AI、坚守AI，直至泡沫充分释放；至于其他个股，我已基本清仓。结合近两年市场表现，技术分析的有效性高度依赖基本面环境。唯有当宏观、政策、行业与个股基本面同步向好，形成上升趋势时，技术信号才具参考意义。反之，若脱离基本面支撑，仅凭技术指标交易，容错率极低，难以获得理想回报。