国泰海通维持玖龙纸业“增持”评级 目标价10.51港元

国泰海通(14.91, -0.50, -3.25%)证券发布研究报告指出，对玖龙纸业(7.36, -0.23, -3.03%)（02689）维持“增持”评级，预测FY2026-2028年公司每股收益为0.76/1.07/1.23元。鉴于箱瓦纸行业景气度持续向好，且公司大力推进原料自给率提升，给予公司FY2026年12倍市盈率，对应目标价10.51港元。 国泰海通证券核心观点如下： 公司十大基地同步提价引领行业涨价潮 6月底公司十大基地统一发布涨价通知，自4月中旬起行业已多轮涨价，本轮主流涨幅达50元/吨，