AI主线或再度升温

伊朗局势缓和后带来的流动性窗口，已经开始让人感受到市场情绪的回暖。如果后续市场继续走向结构性分化，AI是否会进一步吸走其他板块的资金，接下来几个月的“AI热季”或许值得关注。

周三：

1、特朗普方面接受了与伊朗达成两周停火安排，前提是伊朗“同意霍尔木兹海峡全面、立即且安全恢复通行”------哪怕最终未必完全实现，市场也基本先按停火预期来交易，最大的宏观变量有望逐步明朗。

2、香农预计净利润同比提升67至87倍，这或许意味着在谷歌TurboQuant引发行业震荡之后，相关方向仍有持续修复的可能。

3、anthropic推出的新模型表现突出，淘天相关模型同样冲上榜首。

5、高盛上调台积电评级与目标价至2750新台币，资本开支进入明显扩张阶段，2027年Capex预期由650亿美元大幅提高到700亿美元，2028年则看至740亿美元。

6、腾讯云透露，国内首个浏览器“龙虾”——QBotClaw已正式发布。该产品不仅全面兼容OpenClaw技能，还可灵活接入国内主流大模型的API Key。与此同时腾讯云提价--------不少人感叹token成本越来越高，算力依然紧张，瓶颈仍在中芯产能。

7、国内存储设备方向，敞口较大的标的现在还能继续参与吗？

8、Meta debuts first AI model from prized superintelligence group--------市场已经开始对Meta的AI进展给予更高定价

周四：

1、虽然不确定因素还没有完全消退，但二级市场关注点可能会逐步重新回到业绩与基本面上。部分资源和锂电公司披露了显著超预期的财报。---------业绩兑现叠加市场修复，是不是离场太早了？

2、4月9日下午3点，小编在内部工作群收到技术同事反馈：智谱API已经崩了！连续数小时都在限流！------说明算力依旧不足，寒武纪、昇腾芯片一旦出来基本都会被迅速买走。

3、《Bernstein-美股IT硬件:SanDisk目标价上调至1250美元，乐观情形可达3000美元》---------相对来说更偏看好nand

4、OpenAI预计到2030年广告收入将达到1000亿美元----变现能力确实强，可惜没有港股账户去买智谱和minimax

5、摩根大通把Lumentum(LITE)目标价从565美元大幅提升至950美元--------当前市场最占优的方向里，光模块和存储都在被上修，也进一步催化了A股相关板块。

6、Meta commits to spending an additional $21B to coreweave------这是北美科技巨头持续加码的信号。

7、根据a16z对AI原生创业公司收入的统计，编程目前是最大的企业级AI应用场景，年化营收约30亿美元。排在其后的是法律，约5亿美元，支持服务4亿美元，医疗/健康管理3.5亿美元-------哪些医疗企业更有机会被AI赋能？

8、三星计划投资40亿美元在越南建设芯片封装工厂-----先进封装这条线能否实现突破？

9、英特尔与谷歌进一步深化合作，依托至强CPU和定制IPU推进AI基础设施发

展----------AI基础设施继续提速

周五：

1、直接利好光方向

2、CTA在美国市场已经转为净买入，并预计下周在香港市场也会转成净买入（过去一个月一直是净卖出）-----有人已经满仓融资港股通科技。

3、ANTHROPIC AGREES TO RENT COMPUTING POWER FROM COREWEAVE--------算力缺口依旧存在，协创走私问题再次被提起，有人选择去抄底吗？

4、又来了一个宏观层面的积极信号，数据公布后，市场对降息的预期继续抬升。

CPI Core 0.2% MoM, Exp 0.3%，CPI Core 2.6% YoY, Exp. 2.7%

5、下周北美财报季里，哪些公司更值得重点关注？

6、Jefferies表示AWS的AI运行率（26年Q1>150亿美元）显示需求正在提速，其产能到2027年将实现翻倍，而且大部分已经提前售出。2026财年约2000亿美元资本开支是由真实需求支撑的（其中包括大量AI承诺）。Trainium规模已超过200亿美元，且远期需求依然强劲---------芯片端目前进度如何？似乎相关消息还不算多？

随着宏观地缘因素逐渐明朗，分母端的担忧有望缓和，再叠加北美AI持续催化，AI热潮是否真的会在这个夏天重新归来？

芯片股>科技七巨头(Mag7)=只要这些AI巨头哪怕通过发债、裁员也要继续死磕AI Capex，那么卖“铲子”的芯片公司，往往就会比亲自下场硬拼的巨头更稳一些。