AI算力材料受益方向梳理

静观市场AI算力加速释放，关键增量主要聚焦在相关材料赛道。一、硅微粉（球形/电子级）核心上市公司1. 联瑞新材(688300)是国内球形硅微粉的绝对龙头，市占率约28%-31%，年产球形硅微粉5.8万吨，采用火焰熔融法，球化率>99.8%、纯度99.99%，覆盖三星、SK海力士、英伟达、生益科技等，产品应用到芯片封装(EMC)、HBM，以及AI服务器高速覆铜板(M9级)。2. 雅克科技(002409)子公司华飞电子，国内第二大球形硅微粉供应商，产能3.2万吨/年，使用等离子体球化工艺服务长电科技、通