AI算力需求未止：Meta风波下的供应链变局与布局策略
加入社群，您将能抢先掌握市场脉搏、政策风向、机构调研助您达成更精准的投资判断十万加机构调研资料任您查阅会议开场，主持人便定下基调：本轮AI算力需求周期远未落幕，短期结构波动不会扭转总量上行的大势。自2025年底起，关于AI泡沫的讨论已回归理性，整体情绪并未恐慌。当前核心分歧不在总量，而在结构——即算力资源如何在不同模型与厂商间重新配置。只要全球顶尖大模型仍在迭代，商业化收入持续攀升，支撑其训练的算力投入便拥有坚实的基本面支撑。主持人特别强调，AI行业瞬息万变，龙头企业的营收排名可能在数月内发生逆转。此类波
AI迈入存储与光互联新纪元，两只主题ETF亮相，布局哪些标的？
AI算力角逐已从GPU逐步扩展至整个基础设施产业链。当GPU性能持续突破后，存储带宽与数据传输速率正成为制约AI发展的两大核心瓶颈。近期，Tema ETFs顺势推出两只全新的主动管理型ETF——DISK（Memory ETF）和LAZR（Photonics & Optical ETF），分别聚焦AI产业链中增长潜力最大的两大细分领域：存储芯片与光模块技术。以下带您快速了解这两只新发ETF。一、DISK：瞄准AI时代庞大的存储需求ETF基本概况Tema存储ETF（DISK）专注布局全球存储芯片产业链
AI算力远未饱和，英伟达Blackwell芯片缺位，新纪元开启
三星交出了一份惊人的成绩单：利润激增18倍，季度盈利甚至反超英伟达——所有宣传都已落地。可悲的是，这并未阻止存储器乃至整个AI上游产业链的崩盘。于是疑问产生：AI这行当，真的已经触顶了吗？AI算力的核心支撑是英伟达。为了探究这一疑问，我深挖了相关数据，意外发现了端倪。口口声声谈Rubin，实际运转的却是三年前的老卡我们总是沉浸在英伟达的炒作中，主角总是Rubin或Feynman，一代比一代充满想象力。但现实中，真正在跑业务的芯片是哪一种呢？根据State of AI算力指数7月1日的统计：全球实际部署的是
泉城济南AI产业崛起：盘点核心数据与生态布局
智能化变革的浪潮正席卷而来。依托国家人工智能创新应用先导区、国家新一代人工智能创新发展试验区、国家数据要素综合试验区、国家工业互联网示范区“四区叠加”的独特优势，济南加速构建涵盖算力、数据、算法、应用的人工智能全链条产业生态，人工智能产业的潜在优势日益显现。迄今为止，济南已具备庞大的算力提供能力。全市算力总量已达到9560.5P，其中人工智能算力占8468.6P，占比88.58%，智能算力规模稳居全国前列。今年6月18日上线的全省首个综合性算力平台——“泉惠算·济南词元工厂”，已聚合了全市21家经营性算力
AI时代的新标尺：一度电能换多少Token
7月第一周，在AI原点社区里，经常会听到有人说："现在不是比谁模型强，是比谁一度电能多换几个Token。"这句话，一周内被至少三个不同圈层的人复述过，路演台上、私域群聊里、深夜食堂的隔壁桌，拐来拐去，都绕回了同一个词。不是"AI"，是"省电"。同一个行业里，有人卡在盈亏线下烧钱，有人把一张卡的产出榨到了接近物理极限。这两个数字之间的差距，就是本周原点社区最热那个词的真正含义。不是说大模型不热了，恰恰相反，AI越热，推理调用越凶，电费越疼。当大模型从"
长江计算斩获邮储银行AI算力大单
近日，中国邮政储蓄银行公布2026年AI算力集群采购项目中标候选人名单，长江计算以首位份额成功中标。作为六大国有银行之一，邮储银行推进AI算力国产化部署，具有显著的行业示范作用，此次中标充分印证了长江计算产品技术成熟度与市场竞争力获得权威认可。本次中标的长江计算G940K V2是一款专为大规模AI场景打造的旗舰超节点服务器，专为高密度、高带宽、低时延智算中心设计。该服务器采用高密度机架架构，搭载鲲鹏处理器与昇腾NPU双核心引擎，算力可支撑千亿级参数大模型全量运行，具备高算力密度、强扩展性、高能效比与卓越稳
全球主要经济体人工智能基础设施政策布局与发展态势
AII的概念当前，学术界和政策界对AII内涵的界定存在差异，呈现出“狭义”与“广义”两种理解。从狭义角度来看，AII主要指支撑AI模型训练和推理的硬件系统。AII是由图形处理单元（Graphics Processing Unit，GPU）、中央处理单元（Central Processing Unit，CPU）、内存、网络、服务器机架及电源系统等构成的计算资源集合，用以满足AI算法的高性能计算需求。这一视角强调算力设施的核心地位，认为AII建设的本质是高性能计算集群和数据中心的建设。中国信息通信研究院等机构
AI进入效率时代：2026年三大破局路径
2026年7月，AI行业正迎来关键转折：从算力比拼转向效率突围。模型降价、边缘部署、类脑架构三条路径并行，标志着行业共识已形成——大模型不再是万能钥匙，能落地、低成本、高响应才是核心。过去三年，AI叙事围绕scaling law展开：参数越大，能力越强。OpenAI用GPT-4验证了这一逻辑，全行业随之疯狂加码算力。但进入2026年中，边际收益递减愈发明显：训练成本飙升，性能提升却趋缓。更关键的是，客户开始追问：这么贵的模型，到底能带来多少收益？近期新闻虽各不相同，却指向同一趋势：三条截然不同的效率路径正
AI竞争真相：聚光灯外才是决胜关键
当年度AI盛会再度临近，新技术与新概念即将密集登场，所有投身AI产业的人士都应深思：真正决定行业格局的，是发布会的炫目展示，还是台下隐秘的知识产权壁垒？官方已于7月7日公布筹备进展，2026世界人工智能大会（WAIC）将于7月17日在上海开幕。本届聚焦通用大模型、人形具身智能、AI算力基建与工业智能四大核心方向，国内外科技巨头将集中发布前沿成果、推动重大产业合作，成为下半年中国AI发展的核心风向标。多数人只紧盯参数对比与新品首发，却忽视了AI竞争的本质：从大模型的训练架构，到具身智能的运动控制算法，再到工
新华视点丨筑牢算力根基 赋能AI应用新生态
■AI驱动数字变革 智慧服务暖民心 今年以来，河北省廊坊市持续夯实算力基础、丰富AI应用生态，以强劲的算力底座与便捷的政务服务，不断催生新质生产力，为全市经济社会高质量发展增添澎湃数字活力。 在北京大兴国际机场临空经济区（廊坊）政务服务中心，智能机器人"爱临"正凭借卓越的语音交互本领，热忱地为前来办事的群众提供咨询导引服务。 依托雄厚的算力保障，廊坊积极推进轻量级小模型的本地化落地，系统梳理全市39个市直部门的1263项政务服务事项，整合筛选出事项数据2万余条，构建覆盖政务服务、审批事项等多领域多维度的知
云南发布AI制造专项行动：打造特色垂类大模型
点击上方“工信云南”即可订阅2026年6月，云南省工信厅等十部门共同发布了《云南省“人工智能+制造”专项行动方案》（以下简称《方案》）。为助力各地市相关部门及企业更好理解方案内容并落实工作，现就《方案》出台的背景及主要内涵说明如下。近年来，人工智能正深刻改变全球制造业竞争格局。2025年12月，工信部等八部门发布《“人工智能+制造”专项行动实施意见》，对推进AI与制造业融合作出系统部署；省政府办公厅印发的《云南省全面实施“人工智能+”行动计划》，也明确了全省推进“人工智能+”的总体要求。云南是重要的资源型
人工智能硬件全链路深度拆解
人工智能硬件全链路深度拆解 这轮AI硬件军备竞赛，究竟哪些玩家在低调掘金？ 耗费整日将AI硬件产业链逐层梳理，涵盖九大层级、逾四十个细分方向、三百余家标杆企业，最终汇成一幅全景图。深入研读后愈发确信：众人目光皆聚焦于英伟达，而真正的价值洼地实则隐匿于冰山之下。 先抛核心结论——整条链路自上而下的架构为： L1算力运营（云厂商/数据中心）→ L2算力基础设施（液冷/供电/光模块）→ L3核心芯片（GPU/HBM/先进封装）→ L4网络互联（交换机/DPU/光纤）→ L5存储（SSD/DRAM/CXL）→ L
全球瞩目！存储双雄迎来重大考验时刻
7月7日，三星电子将披露今年第二季度初步业绩；7月10日，SK海力士计划在纳斯达克发行美国存托凭证（ADR），预计募资规模最高达294亿美元。 在Meta计划出售多余算力的消息被广泛报道后，全球芯片股迎来剧烈波动，市场对AI产业链巨额投资回报前景产生担忧。在这一背景下，三星电子能否交出超预期的业绩答卷，SK海力士ADR上市后能否获得资金追捧，成为本周市场的两大看点。 三星业绩能否再超预期？ 三星电子将于7月7日盘前公布今年二季度初步业绩数据。 据中证海外资讯，LSEG SmartEstimate基于30位
MLCC产业深度分析：AI驱动需求变革，核心材料与工艺构建竞争壁垒
本分析报告提供限时下载，请查阅文末指引以下为报告精选要点：概要：人工智能算力角逐正从根本上改变MLCC需求格局，GB200/Rubin架构下单个显卡MLCC用量倍增，高容量小型化产品供需趋于紧张，海外供应商接连调价。产业关键壁垒集中于钛酸钡粉体、超细镍电极、薄层共烧全流程工艺，日韩企业主导高端粉料市场，国内国瓷材料成功实现水热法钛酸钡规模化生产。下游四大增长领域：AI服务器、新能源电动车、终端侧AI装置、军用高可靠性产品，纯电动汽车MLCC使用量为传统燃油车六倍。全球市场中村田、三星电机前五大厂商市占率达
DeepSeek-V4引领国产AI算力新纪元：华为昇腾与英伟达并列验证清单
2026年4月24日，DeepSeek-V4大模型正式发布，首次将华为昇腾芯片与英伟达芯片并列纳入硬件验证清单，标志着我国人工智能产业从依赖境外半导体，转向构建本土AI算力基础设施，2026年成为国产AI芯片训练落地元年。该模型适配的华为昇腾新款推理芯片性价比突出，脱离境外生态后模型端到端延迟降低35%，运行稳定高效。DeepSeek-V4具备1.6万亿总参数、百万词元超长上下文，在数学、代码等领域表现优异，API服务价格优势显著，形成差异化竞争态势。当前，字节跳动、腾讯、阿里巴巴等国内科技企业加快采购华