AI驱动下MLCC高端紧缺新周期
核心观点预判：MLCC并非“整体缺货”，而是迈入“高端持续紧张、通用品类受挤压、结构性涨价蔓延行业”的新阶段。未来半年至一年，最确定的趋势是AI服务器/ASIC产业链、车规级高压高容、小型化高容值MLCC继续偏紧；未来三年，行业大概率不会简单呈现“2026年供不应求、随后结束”的局面，而是经历“2026年高端紧缺确认—2027年结构性加剧—2028年新增高端产能释放与需求增速博弈”的过程。若仅看总量，行业未必长期极度短缺；但若考量等效高端产能，2026-2027年仍将显著偏紧，2028年甚至可能出现更明确
光模块产业竞争白热化 供应链上游制约产能释放
"你要成为光的一部分，而非仅仅存在其中。"5月28日，这个双关语再次刷屏。当日，光模块龙头组合"易中天"个股股价齐齐创出历史新高，其中中际旭创(1161.160, -36.83, -3.07%)涨幅超过7%，成交额再度位居A股榜首。 自2025年低点以来，Wind光模块指数累计涨幅已超500%，今年初至4月末又上涨逾60%；在光模块概念股中，至少有两家公司股价年涨幅超过10倍，涨幅超过5倍的公司则有十余家。 数据截至5月29日上午 大量"聪明资金"涌入的背后，隐藏着一个极具吸引力的投资逻辑：作为光电转换的
中汽协驳斥“产能过剩”谬论：损及中欧经贸大局
新京报贝壳财经讯（记者王琳琳）面对近期部分欧盟成员国对中国发起的“产能过剩”等不实指责，乃至推动设立相关新型贸易壁垒，中国汽车工业协会（简称“中汽协”）发表声明指出，此类观点背离产业实情，将损害中欧经贸合作关系。双方应夯实既有合作根基，跨越发展中的挑战，增进互信与支持，通过创新协作达成共赢局面。 中汽协强调，产能规模是投资者依据产业竞争力及市场需求匹配而成的产物，其本质源于市场驱动与选择，故应以客观、理性且发展的视角审视贸易数据与产能议题。 “开放融合、互利共赢乃是国际贸易演进的主旋律，亦是全球化产业持续
AI算力需求井喷引爆元器件荒 深圳电子制造业如何破局
5月25日，全球顶尖AI服务器代工企业纬颖召开年度股东大会。董事长洪丽寗公开透露，零部件供应紧张与价格攀升的问题，已演变为公司、客户及供应商三方每日协商的焦点。她明确指出当前最紧缺的物资品类：首当其冲的是存储产品，“客户每日都在追问存储产品的供货情况”，紧随其后的是MLCC、PCB、电源等高端规格零部件。总经理林威远进一步强调，AI服务器当前面临的核心挑战正是原材料短缺，“必须整套零部件齐全才能实现产品交付”，目前每日都需与供应商、客户就供货进度保持密切沟通。他透露了一个关键细节：即便是三星、美光这类上游
焦炭成本飙升 钢价能否持续上行
记者 潘俊田 据“我的钢铁网”调研显示，因近期安全监管力度加大，山西主产区煤矿大规模停产进行自检。本周统计的523座炼焦煤样本矿山中，原煤日产量环比减少32.6万吨，其中山西地区原煤日产环比减少30.6万吨。炼焦煤供应端出现显著收缩，坑口、竞拍及洗煤厂贸易商报价普遍上涨，涨幅多在50至150元/吨，市场成交顺畅，几无流拍现象。 这使得焦炭企业正在酝酿第五轮提价。今年4月，国内焦炭市场连续完成两轮涨价，分别上涨100元/吨、110元/吨。4月底焦炭企业继续提价50元—55元/吨。5月中旬焦炭又完成第四轮涨价
柏克德签下萨宾帕斯LNG扩能EPC大单
Cheniere Energy Partners与柏克德能源公司敲定了路易斯安那州萨宾帕斯LNG扩建项目一期工程的交钥匙工程、采购和建设（EPC）合同，并已发出有限开工通知，准许开展前期工程与采购工作。 该协议覆盖了一期工程，内容涉及7号生产线、蒸发气再液化系统以及与现有萨宾帕斯LNG终端相连的相关基础设施。 一期工程的LNG年产能预计将突破600万吨（含估算的消瓶颈改造产能）。整个萨宾帕斯扩建项目计划建设多达三条大型液化生产线，总峰值产能最高可达约2000万吨/年（含消瓶颈改造及配套基础设施）。 Che
Codelco新任董事长调整战略重心 或将放缓产能扩张
全球最大铜生产商智利国家铜业公司（Codelco）新任掌门在其首次董事会会议上宣布，公司将改变过去以产量为中心的做法，转而将盈利能力放在首位。 “我们的目标不是单纯追求产量增长，而是要实现安全、高效且有利可图的生产，”董事长Bernardo Fontaine在周四的声明中指出。 当日会议上，董事会成员达成共识，在不加剧已逼近历史高位的债务负担的前提下，尽可能增加对国家的贡献。 这一立场标志着公司战略的重大转变。前任掌门Máximo Pacheco一直致力于在老矿山改造项目频频受挫后重振产量增长。如今强化对
睿触机器人秘密递表冲刺港股穿刺机器人第一股
来源：IPO日报 2026 年 5 月，睿触机器人(14.790, -1.09, -6.86%)向港交所正式提交 IPO 申请。作为国内经皮穿刺手术机器人领域的领先企业，其核心产品 RC120 已进入商业化阶段，但公司仍面临商业化初期挑战，报告期内收入微乎其微、持续亏损、现金流净流出，产能亦受到限制。 5月27日，港交所公告信息显示，上海睿触机器人股份有限公司（简称“睿触机器人”）已向主板市场递交上市申请，光大证券(14.270, 0.17, 1.21%)国际担任独家保荐机构。 据披露，此次招股书为睿触机
德福科技落子九江：31 亿打造 5 万吨 AI 铜箔基地
2026 年 5 月 27 日，九江讯——国内铜箔行业领军者德福科技发布重大公告，宣布计划与九江经济技术开发区管委会签署《招商项目合同书》。该项目总投资额约为 31 亿元，旨在建设年产 5 万吨的高端 AI 电子电路铜箔生产线，全力布局 AI 算力产业链的核心材料领域。公告显示，该项目总投入达 31 亿元，包含 21 亿元固定资产投资及 10 亿元后期运营流动资金支持。项目实施主体为德福科技旗下全资子公司九江琥珀新材料有限公司，选址定于九江经济技术开发区。项目建设将分两期推进，每期设计产能为每年 2.5
AI短剧出海：如何突破变现困局，实现产能与收益双提升
行业数据显示，AI生成技术的飞速发展已使内容产能不再是制约因素。然而，在行业繁荣的表象下，如何为优质内容精准匹配海外发行渠道，以及如何打破出海买量成本居高不下的困境，成为业界必须直面的关键挑战。6月2日下午，由Google Ads与联合伙伴共同举办的"漫启新途，全域创收——2026 AI剧出海发行与全链路变现闭门会"将在上海Google办公室拉开帷幕！本次闭门研讨将聚焦海外发行渠道、变现路径优化、算力支持等多个维度，展开深入且务实的行业对话。活动采用限额审核机制，名额有限，报名从速！01.活动须知02.核
新易盛：1.6T 光模块需求旺盛，全年出货有望攀升
人民财讯 5 月 29 日讯，新易盛(726.360, 8.02, 1.12%)（300502）于互动平台披露，1.6T 光模块作为本年度核心交付产品，当前订单表现优异，预估全年出货量将呈现上升态势。展望 2026 年，行业预计延续高景气与高速增长格局，公司正积极扩充产能以保障订单履约。此外，泰国工厂二期自 2025 年初竣工后持续扩产，今年进一步加快扩产步伐，以契合订单交付需求。
速腾聚创首季营收劲增近四成，盘中涨幅曾超 7%
扎根香港，布局全球。新浪财经全球资本峰会金曜奖评选正式开启！发掘最具潜力的资本力量，您的投票举足轻重 立即参与 速腾聚创（02498）早间交易时段涨幅一度突破 7%，截止当前，股价上扬 2.15%，现价为 31.42 港元，成交总额达 1.04 亿港元。 5 月 27 日，速腾聚创发布通告显示，2026 年第一季度，集团录得营收约 4.59 亿元，较上年同期增长 39.93%；毛利润为 9960.1 万元，同比上升 29.34%。在产品销量上，2026 年首季，该集团激光雷达总产品、专供 ADAS 应用的
REX美国资源首季业绩爆发 每股收益0.56美元创同期历史新高
乙醇制造商REX American Resources于周四公布了2026财年第一季度业绩报告，净利润同比实现翻倍增长，每股收益显著超越市场预期，创下公司历史上最强劲的第一季度业绩记录。 财务数据显示，REX首季归属于普通股股东的净利润达到1850万美元，折合每股收益0.56美元，相比去年同期的870万美元（每股收益0.26美元）增长超过一倍。该数据大幅领先于分析师一致预测的0.14美元，溢价幅度达0.42美元。不过，公司营业收入为1.565亿美元，略低于去年同期的1.583亿美元，同时未达市场预期的1.
美伊冲突后军火库存恢复需时三年以上
新华社北京5月28日电美国战略与国际问题研究中心27日发布的最新分析报告显示，美国军火承包商至少需要三年时间，才能补齐在伊朗战事中大量使用的三种关键武器系统的库存。 据美联社报道，报告说，美国战略与国际问题研究中心分析了美国国防部现有的公开信息后发现，“战斧”巡航导弹、“爱国者”和“萨德”导弹防御系统现有弹药库存能够应对伊朗战事的“任何合理情景”。然而，补齐因此消耗的武器库存需要时间，如果这期间美国在其他地区卷入军事冲突，则将遭遇“脆弱窗口期”。 报告说，这个窗口期会持续数年，直到美国武器库存恢复到对伊
AI算力激增！功率半导体迎来涨价长波
AI算力激增！功率半导体迎来涨价长波 2026年初至今，英飞凌、德州仪器、安森美、意法半导体等国际功率半导体巨头接连发布调价函，部分产品线涨幅在10%-25%之间，其中AI服务器电源类组件涨幅更为显著。 • 英飞凌：自7月1日起实施第二轮调价，涵盖工业、汽车及AI电源全线产品。 • 德州仪器：紧随其后，数据中心用模拟芯片最高上调25%。 • 国内企业同步响应：部分产品提价10%-20%，行业步入量价双升新阶段。 涨价核心动因：AI需求井喷叠加产能供需错配 • 需求侧：AI算力爆发，功率器件需求呈指数级攀升