存储爆发！AI红利下三大需求共振，国产龙头崛起
别只盯着光模块和GPU了AI产业链中被长期低估的存储板块，已悄然启动。AI算力基建与数据中心建设推动企业级大容量存储需求，消费电子复苏叠加智能汽车升级，三端需求同步发力。今年存储出口数据已证实：一季度国内存储器出口达459.9亿美元，同比增长174.2%，增速远超集成电路整体水平。叠加海外厂商前期减产，行业库存基本出清，价格进入上行周期，板块盈利弹性显著。通过出口数据、产能布局、下游认证三重验证，同时覆盖企业级、车规级与国产替代的稀缺标的，仅此几家。第一家，聚辰股份全球EEPROM芯片龙头，车规存储芯片市
国产架构重塑汽车神经网络
第四届中国国际供应链促进博览会上，合肥一通电子展出一套完全自主研发的中国原创汽车电子电气架构——LNN EEA本地节点网络。这套系统的亮点在于，将传统车身线束3至5公里的长度压缩至百米以内。
AI算力重塑“电子大米”MLCC：迎结构性长牛与国产化良机
点击订阅关注我哦特别提示以下文章所提思路仅为个人复盘，图片皆为投稿以及模拟盘案例。不作为投资建议，切忌盲目跟随，思路和逻辑仅供参考。由于微信公众号改版，需要设为星标，点击“在看”和“点赞”，才能第一时间收到文章推送，如果喜欢文章，请多多关注点赞转发支持，谢谢。最近，A股MLCC（多层片式陶瓷电容器）概念板块走势十分抢眼，领涨企业风华高科的股价更是刷新历史纪录。这绝非简单的短线资金博弈，而是由AI算力需求激增与供给端严格限制共同催生的结构性超级周期。作为“电子工业大米”，MLCC正经历一场从传统消费电子周期
近700万台！华为Mate 80系列销售破纪录：国产高端旗舰领航者
数据表明，至2026年第24周，华为Mate 80系列总销量达到697.04万台，距700万台大关仅一步之遥，成功摘得2025年下半年发布的国产旗舰销量桂冠。 该设备于2025年11月28日首次发售，上市周期恰满半年，且在同代旗舰中推出最晚，相较对手天然缺失销售窗口优势，却仍交出优异市场表现，充分彰显产品的市场吸引力。 价格定位上，Mate 80系列采取差异化亲民策略，整机起步价4699元，较前代Mate 70系列的5499元起步价直降800元。 在当下各大手机品牌高端机型普遍追随涨价、抬高准入门槛的行业
英伟达在华收入占比骤降至个位数
快科技6月25日报道，黄仁勋在2026年度股东会议问答中披露，2026财年英伟达从中国获得的营收比例已滑落至约9%，较之前年份出现显著萎缩。 在出口管制实施前的2022财年，中国市场为英伟达贡献了26.4%的收入，份额达到四分之一强。随后，随着美国对华芯片限制不断收紧，该比例逐年走低，2024财年仍保持在17%左右。 值得关注的是，中国针对美国芯片管控采取了多项应对措施，包括对英伟达高端AI芯片实施进口约束。2026年1月美方准许H200对华销售后，有消息称，该芯片至今未有企业下单采购。 另外，国内企业每
AI驱动MLCC热潮，被动元件价格上扬，十大领军企业剖析
【申万电子】 MLCC（片式多层陶瓷电容器），正迎来“需求激增+产能紧张+涨价明确”的三重驱动，导致“调价通知”密集发布。AI服务器单机用量高达4–5万颗，全球年需求4–5万亿颗，高端高容产能挤出效应高达20%–25%（增1颗高端≈减2.5颗普通）2026年高容MLCC缺口持续，年中或迎二次涨价，国产替代从“量的扩张”走向“价的弹性”。涨价从MLCC蔓延至铝电解电容（艾华/法拉）、电感（顺络），被动元件板块进入“普涨周期”。⚠️ 注：本文基于申万电子调研整理，不构成证券投资建议。市场有风险，决策需独立。核
AI算力产业链深度解读
一、引言：AI算力引领硬件架构重塑 随着AI大模型由训练向推理阶段全面迈进，算力基础设施正经历底层架构驱动的深刻变革。AI集群对低延迟、高带宽及低功耗的极致渴求，让传统硬件架构日益逼近物理极限。在此背景下，光电共封装（CPO）、光模块、光芯片、印制电路板（PCB）、先进封装、半导体材料与设备等核心赛道迎来历史性爆发。本报告将深度解析这七大热门赛道的产业链、技术门槛、盈利模式及未来趋势，并结合典型企业案例，揭示AI时代的硬件投资与产业发展逻辑。二、光模块：算力网络的“心脏”与速率跃迁1. 产业链与技术核心
中国自研处理器驱动超算登顶 全球第一宝座易主引发关注
科技媒体6月24日报道，日前发布的TOP500最新榜单显示，中国完全自主研发的超级计算机灵晟超越美国El Capitan超算，荣登全球榜首，这也是自2017年以来中国再次夺得超算冠军。 灵晟超算的独特优势此前已有详细报道，简单而言，这是TOP500超算排行榜中首次有国家不依赖美国Intel、AMD或NVIDIA的CPU、GPU产品而获得第一，而且采用的是纯CPU架构体系，而非传统的CPU+GPU异构方案。 面对国产芯片及超算领域的重大突破，唯一感到不悦的恐怕就是美国了。过去十多年间，美国政府采取各种制裁与
国产智能换刀机器人亮相厦门隧道工程
新华社北京6月25日电（记者樊曦）记者从中铁十四局集团获悉，25日，在厦金大桥（厦门段）环岛路隧道‘厦金号’盾构机掘进现场，国产智能盾构换刀机器人正式投用。 据了解，机器人配备11个独立可控关节，具备卓越避障与精密操作能力，依托500公斤负载与伸缩结构，可全面覆盖10米至18米级超大直径盾构刀盘，高效抓取重型滚刀并精准更换。整机软硬件实现100%国产自主，拥有完全知识产权。 盾构机被誉为穿江越海的‘大国重器’，其刀盘滚刀如‘牙齿’般持续切削岩土，磨损剧烈，需频繁更换。传统方式需3名工人带压进入舱内作业，耗
存储板块六大领军者，携手刷新历史巅峰！
美东时间6月24日美股盘后，美光科技披露了截至5月31日的2026财年第三季度业绩，其表现大幅超越市场预估，导致该股盘后股价飙升超16%。 今日早市，A股存储芯片概念强势拉升，兆易创新(751.900, 46.81, 6.64%)、江波龙(659.010, 39.03, 6.30%)、德明利(863.000, 53.00, 6.54%)、佰维存储(466.240, 49.24, 11.81%)、香农芯创(296.000, 6.40, 2.21%)、普冉股份(739.500, -0.50, -0.07%)等
讲好中国故事，国产影视加速布局全球市场
深耕东南亚拓展南美市场，上海国际电影电视节国际影视市场上优质剧集开启海外发行 2026年上海国际电影电视节国际影视市场上，各国影视从业者正在交流。（主办方供图） "目前巴西年轻人对中国导演张艺谋的作品很感兴趣，我最喜欢《满城尽带黄金甲》。我也喜欢中国的原创动画，比如热门奇幻题材《时光代理人》、展现国风韵味的《白蛇传》、武侠风格《伍六七》以及英雄群像类《凸变英雄X》。这些作品在我们本地平台都能观看。"巴西视听平台工作人员弗拉维表示，虽然只在中国待了八个月，但她认为欣赏中国影视作品没有障碍，"虽然有些作品的文
AI半导体产业链瓶颈全景解析：七大环节深度拆解，从硅料到服务器，每个受限环节都蕴藏机遇
全球超大规模资本支出2025-2026合计$7000亿。AI推理计算量是传统SaaS的10万倍。台积电CoWoS产能从3.6万片/月扩到13万片/月仍不够，HBM 100%预分配至2027年。这不是单一环节的扩张，是整条产业链的系统性重构。不赌谁能赢，赌谁都需要用。沿着产业链从沙子到AI服务器逐层拆解，标注每个环节的瓶颈、寡头格局和国产替代状态。被卡住的环节=定价权=投资机会。① 硅片/衬底：硅片：国产替代中InP：缺口70%+★★★SiC：国产替代中② 晶圆制造：先进制程：满载成熟制程：替代窗口HBM：
在延安AI算力中心编程：黄土高原上的革命老区竟配备了国产超算
站在延安新区的人工智能算力中心门口，我一时不知道该怎么形容这种割裂感。往西看，是绵延的黄土高坡和白羊肚手巾的雕塑。往东看，是一排排银灰色机柜和闪烁的指示灯。这座城市曾经的标签是什么？革命圣地、红色旅游、窑洞、延河水。你很难把它和＂算力中心＂＂国产化超算＂＂AI训练＂这些词联系在一起。但现实就是，延安现在有了西北地区规模最大的国产化算力集群之一。从深圳过来的工程师跟我说，这里的算力调度效率，比他想象中高太多了。为什么是延安？很多人以为延安只靠红色旅游吃饭。实际上，这座城市近几年在数字经济上的投入，远超外界想
人工智能浪潮何时见顶？
人工智能核心赛道预计还能延续 12-18 个月，但期间难免遭遇 30% 幅度的深度调整。为何判断是 12-18 个月？三大核心依据：依据 1：全球 AI 资本投入周期仍在提速。海外四大云服务商（微软、谷歌、Meta、亚马逊）2026 年资本开支合计预计达 3500 亿美元，同比增长 +45%。这一数字将持续攀升至 2027 年——AI 基础设施建设属于五年维度的长周期赛道。依据 2：国内 AI 商业化即将迎来转折点。2026 年将成为大模型在金融、政务、医疗、教育领域全面铺开的起始之年。真正的爆款应用尚未
OpenAI自研芯片引爆AI算力自主革命
仅9个月完成流片、推理成本直降50%，OpenAI正式补齐底层算力短板，摆脱单一GPU依赖；巨头自研ASIC浪潮席卷推理赛道，AI竞争从模型层下沉至芯片全栈，本文从一级市场创投视角拆解行业变革与产业链机会。一、事件核心：OpenAI首款定制推理芯片Jalapeño正式落地北京时间2026年6月24日，OpenAI联合博通Broadcom发布自研专用AI加速器Jalapeño，这是双方长期多代算力平台的首款产品，Celestica天弘科技负责整机、机架全系统集成，全套硬件仅对内供给OpenAI数据中心，不对