AI浪潮下的硬核逻辑：为何半导体设备是必争之地？
若说AI大模型代表了新质生产力，顺着产业链深挖，会看到一个残酷的稀缺性漏斗：AI应用层：成千上万家；大模型层：二三十家；AI芯片设计：五六家具备竞争力；先进制程代工：仅三家（台积电、三星、英特尔）；EUV光刻机：独一家（阿斯麦）；EUV镜头：独一家（蔡司）。越往上游，玩家越稀少。越往上，替代弹性越低。越往上，供给刚性越强。2026年全球五大云厂商的AI资本支出预计约5000亿美元，层层传导后，最终将凝结为约1250亿美元的半导体设备采购。设备市场在整条链中占比虽不算最大——但它是所有上游投入转化为实体芯片
18年创业老兵揭示AI时代生存法则：与其拼命学技能，不如先构建信任资产
上个月，我参与了一场晓辉博士「新可能实验室」的线上分享活动。主讲嘉宾是王佳梁老师，前触宝CEO。触宝这个品牌大家或许有所了解——最初只是一款安卓手机输入法，后来拓展到电话、游戏、大数据等领域，2018年登陆纽交所，2020年完成退市，目前正投身于AI与教育融合的创业赛道。整场分享持续近三个小时，信息密度极高。结束后我反复研读笔记，从中筛选出对我触动最深的10个观点，形成了这篇文章。这10个观点并非空洞的心灵鸡汤，也不是简单的操作手册。它们更像是王佳梁老师用18年亲身经历浓缩出的几个底层认知。我将其中最具启
AI 变革下的深度洞察
使用 Claude Code/Claude Cowork/Codex 数月后的体会：只要学习节奏足够缓，许多技能便无需刻意掌握。从 Opus 4.6 开始，我才真正体会到 AI 带来的生产力飞跃，这标志着 AI 发展的第二阶段，以下是近期对 AI 的几点反思：1、像 OpenClaw 这类工具，不仅部署调试耗时，更未在关键任务中清晰证明其应用价值。在这场喧嚣的龙虾式竞争中，若无人能占据垄断生态位，参与游戏除博取关注外，还能带来什么收益？复杂、繁琐且麻烦的解决方案注定难以持久，终将耗尽执行者的意志力，造成巨
AI时代，为何还要坚持努力？
不少朋友问，在人工智能普及的当下，坚持努力究竟有何价值？我的回答是：奋斗从未失效。在万物求快的当下，懂得沉淀、保持韧性、在某一领域长期深耕的人才显得尤为珍贵。AI无法取代持之以恒的精神，无法取代你年复一年的钻研，更无法取代你在细节打磨中练就的敏锐洞察。工具的效率或许很快，但你对事物的理解深度、架构思维以及方法论的内化，需要时间的沉淀。前者AI或许能实现，后者唯有你自己能修得。
AI资本周期：利润流向才是核心
在前文中，我阐述了这样一个观点：AI产业生态，归根结底是一次“盈利重心的转移”。许多读者通过私信向我咨询：为何要将“盈利重心转移”置于整个分析体系的关键地位？实际上，这正是该分析框架的精髓所在。原因在于：若仅探讨技术层面，AI 往往沦为无法穷尽的叙事。然而，若立足于资本市场视角，情况将截然不同。资本市场真正关注的焦点，绝非：模型的智能程度Agent能否取代人类AGI何时降临而是核心在于：谁正在掌握定价话语权？换言之：AI 的盈利份额，正流向何方？一、资本市场真正嘉奖的，并非“概念炒作”过去两年，市场上关于
人工智能、通胀与稀缺性如何助推比特币进入黄金期？
目前发生了一件至关重要的事件，我认为这预示着比特币已步入新的阶段。多年来，投资者最大的疑虑之一始终存在：比特币的运作模式与传统风险资产并无二致。其价格波动深受技术因素驱动，包括软件升级、流动性充裕度以及投机情绪的增长。只要这一现状持续，许多投资者更倾向于留在法币体系内，持有大型科技股。在他们看来，既然表现优异的资产依然是基于代码构建的，且与传统市场紧密挂钩，依然处于传统金融体系之内，那么就没有必要持有比特币。然而，这种关联正在发生转变。过去三年间，比特币与软件行业的相关性极高，不得不在高于通胀的短期收益中
AI浪潮下，药明系的护城河会消失吗？
昨日研读了一篇深度研报，某国际投行对AI医药降本增效进行了系统性剖析。我对此总体持赞同态度。我所认同的，并非'AI利好CXO'这类笼统论断，而是其将易被市场混淆的核心问题彻底厘清：AI虽能提升早期研发效率，但药物终究需在现实中完成开发、验证、生产与交付全流程。近期不少人因AI与CXO的关系而担忧。坦率讲，看到资深行业专家如此迅速且透彻地剖析问题，我反而感到庆幸。市场不怕观点分歧，怕的是噪音四起却缺乏深度分析。从价值投资视角看，真正值得深思的，不仅是AI是否冲击CXO，而是AI究竟会提升谁、压缩谁、重塑谁的
AI浪潮下的价值重置与生存法则
本文摘录，收录在#与高手对话实录 《第七辑》字数约2000字01.我说，休整了几天，感觉有点跟不上这个时代的节奏了。现在的互联网上充斥着AI生成的各种劣质信息、视频和资讯。大神说，这很正常，我们正迈向一个AI技术普及的时代。你不必过于排斥。我说，我不排斥，甚至我也在深度利用AI。但我认为缺乏商业模式的纯粹流量不过是数字垃圾。像AI这样优秀的工具，不应被用于制造网络废料。大神说，很有趣，继续说。我说，纯流量逻辑往往追求感官刺激甚至毫无底线，而商业逻辑则是提供有价值的产品以建立信任和促成付费。这两者偶尔重合，
AI时代，何为真正的智慧？
AI热潮，掀波澜总有一条路通向真我人工智能时代，当计算、分析、逻辑拆解这些昔日我们引以为傲的技能，都能被AI轻松取代，我多次陷入深深的失落，不断质问自己：当下，究竟什么才配称为真正的智慧？近日刷到沈逸斐教授的一段视频，她在探讨AI时代究竟需要怎样的下一代，未来的孩子该成为何种人才。她指出，教育诞生的初衷，本是为了筛选出社会当时急需的批量人才。我们过往认定的佼佼者，不过是旧筛选体系下的“精英”，并非其他人不够出色，只是他们未能在那个框架中被发现、被彰显。时代飞速演进，但评判标准却滞后于它的发展速度。因此当下
AI时代，核心价值在于驾驭AI的人
这种说法听起来很诱人，但我见过的很多人实际尝试后，都发现：赚钱并没有那么容易。原因何在？因为他们把因果关系弄反了。······第一个误区：AI究竟是什么AI并非印钞机，而是一把杠杆。杠杆的含义在于：你必须先具备基础价值，才能乘数放大。手里有一百，加杠杆乘出一万；手里是零，乘出来依然是零。大多数人的困境在于：缺乏特定领域的深度沉淀，直接寻找AI工具，试图仅靠工具本身获利。结果是：你能完成的任务，别人同样能做。你今天发现的信息差，下周可能已被万人使用。一旦供给增加，利润便归零。这并非AI的错，而是方向的选择错
亦庄AIFUT大会首日：AI浪潮下的思考与自我进化
大家好，我是星尘，一位陪伴大家共同探索AI领域的创作者，欢迎关注我的频道{补充说明}这是事后补充的，文章篇幅较长难免有疏漏，如有异议欢迎指正。我仅想记录感悟，如果觉得不好随时退出，请大家保持善意，理性阅读。谢谢4月8日清晨，我早早起床前往北京亦庄，参加AIFUT大会。对于从未参与此类活动的我来说，内心十分雀跃。一进门就看到精心准备的设施，各岗位人员早已就位。很幸运抢到门票，见到了许多AI领域的顶尖高手，每一位都值得学习，废话不多说，我们直接进入正题上午的热场秀由川子老师带来唢呐表演，AI女歌手Yuri，以
智能时代：人类创造力无可替代
智能时代，完全由AI生成的作品，终将丧失其存在意义从AI绘图占领社交网络平台，到AI文本大规模生产，再到AI视频便捷制作，人工智能凭借革命性的高效能，冲破了传统内容生产的界限。然而当创作完全变成算法的输出物，必然会彻底丧失其固有意义，成为技术洪流中缺乏生命力的无效信息。创作的真正价值，不在于技巧的复制或内容的堆砌，而在于人类特有的情感与思想内核，这正是纯AI作品难以弥补的缺陷。艺术、文学、创意等成果，实质是创作者生活经历、情绪体验、价值观念的承载体，是连接人与人之间心灵共振的纽带。一幅流传千古的画作，蕴含